Carte à points ou remises en argent? Le calcul honnête

Verdict

Pour la plupart des gens, une bonne carte de remises en argent bat la carte à points, parce que le comptant se paie à 100 cents dans le dollar, tout de suite, sans grille d’échange, sans dévaluation et sans points qui expirent. La carte à points ne gagne que si vous échangez régulièrement à une valeur élevée, généralement en vols en cabine supérieure, et que ses frais annuels sont couverts par des avantages que vous utilisez vraiment.

Le tour de passe-passe

Pourquoi les points ont-ils l’air si payants?

Une carte comptant annonce un chiffre plat: 2 %. Une carte à points annonce une possibilité: « jusqu’à » tant de cents par point, calculée sur le meilleur échange de la grille, celui que presque personne ne fait. Entre les deux chiffres, il y a tout ce que le dépliant ne compte pas: la valeur réelle de vos échanges à vous, les points qui dorment et finissent par expirer, les dévaluations décidées après que vous avez gagné les points, et des frais annuels payés en vrais dollars pendant que la récompense reste virtuelle.

Aucun de ces quatre trous n’apparaît dans la publicité, et les sites de comparaison, payés à la recommandation de cartes premium, n’ont aucune raison de les additionner. C’est un calcul simple. Le voici.

Le calculateur

Combien valent vos points, pour vrai?

Entrez les chiffres de votre programme. La première ligne montre ce que le dépliant raconte, la deuxième ce que vous encaissez, la troisième le point de repère gratuit.

Le calculateur de valeur des points Votre programme, en dollars encaissés

Résultat, en dollars par année

La carte à points, selon le dépliant Sur papier

480 $/ an

30 000 points à la valeur affichée, frais 120 $
La carte à points, telle qu’encaissée L’écart

204 $/ an

à 1,2 cents par point, 10 % jamais échangés, frais 120 $
Une carte comptant à 2 %, sans frais Gagnante

480 $/ an

pas de points, pas de grille, pas d’expiration

Le comptant gagne: 480 $ contre 204 $ réellement encaissés par la carte à points. Le dépliant promettait 480 $; l’écart, c’est le modèle d’affaires.

Le calculateur a besoin de JavaScript. L’illustration par défaut: une carte à points qui affiche 480 $ par année en livre 204 $ une fois échangée à valeur réaliste avec la perte habituelle, pendant que la carte comptant gratuite à 2 % paie 480 $.

Comment lire ce calcul

Les valeurs par défaut sont illustratives, elles ne visent aucun programme en particulier. Entrez votre taux, vos valeurs et vos frais; l’intérêt de l’outil, ce sont vos chiffres, pas les nôtres.
La valeur réaliste, c’est le nombre de cents par point que vous obtenez sur les échanges que vous faites vraiment, pas le meilleur cas de la grille. Pour la plupart des gens qui échangent en crédits ou en cartes-cadeaux, elle est bien sous la valeur affichée.
Le point de repère à 2 % comptant existe au Canada à 0 $ par année; voyez la revue de la Rogers Red World Elite. Les frais se paient en dollars chaque année, alors que les points peuvent être dévalués après que vous les avez gagnés.
Non modélisé: les primes de bienvenue (ponctuelles, les deux types de cartes en ont) et les avantages voyage comme les salons, qui valent de l’argent seulement si vous les utilisez.

Les quatre fuites

Qu’est-ce que le dépliant ne compte pas?

La valeur d’échange, d’abord. La valeur affichée suppose l’échange parfait; échangés en crédit au relevé ou en cartes-cadeaux, comme le fait la majorité, les mêmes points valent souvent la moitié. Les dévaluations, ensuite: un programme peut réécrire sa grille du jour au lendemain, et vos points déjà gagnés valent moins sans que vous ayez signé quoi que ce soit. Le comptant, lui, ne peut pas être dévalué.

La perte, troisièmement: les points oubliés, orphelins ou expirés sont si prévisibles que les programmes de fidélité les inscrivent dans leur modèle. Et enfin l’asymétrie des frais: les frais annuels se paient en dollars fermes chaque année, que vous ayez voyagé ou non, pendant que la contrepartie s’accumule en monnaie privée dont l’émetteur contrôle le cours.

L’exception honnête

Quand une carte à points gagne-t-elle vraiment?

Elle existe, cette personne. Elle voyage souvent, échange ses points en vols long-courriers en classe affaires où le cent par point grimpe réellement, ne laisse jamais un point dormir, et utilise assez les crédits voyage et les salons pour couvrir les frais annuels avec des dépenses qu’elle aurait faites de toute façon. Si c’est vous, le calculateur ci-dessus vous le confirmera avec vos propres chiffres, et vous n’avez pas besoin de notre bénédiction.

Pour tout le monde d’autre, le repère est brutal: un 2 % comptant sans frais existe au Canada. Avant d’accepter des points, exigez qu’ils battent ce chiffre une fois convertis en dollars encaissés. Voyez la revue de la Rogers Red World Elite pour le point de repère, et la revue de la Wealthsimple Privilège pour sa rivale à 2 % sans conditions.

La méthode

Comment ce calcul est fait

Le calculateur est volontairement agnostique: il ne vise aucun programme et n’utilise que les chiffres que vous entrez. Les valeurs par défaut sont illustratives. Les primes de bienvenue ne sont pas modélisées, parce qu’elles sont ponctuelles et que les deux types de cartes en offrent; les avantages voyage ne le sont pas non plus, parce que leur valeur dépend entièrement de votre usage. Ceci n’est pas un conseil financier, c’est de l’arithmétique.

Cette page est une démonstration du laboratoire de Studio Squalli, sans lien d’affiliation ni placement payé. Toutes les analyses sont sur la page Labs.

Sources: aucune donnée externe; le calcul n’utilise que les chiffres que vous entrez. Le repère à 2 % est documenté dans la revue de la Rogers Red World Elite.